Инвестиции в производство: определение, стратегии и способы

Производственный сектор экономики уже долгое время остается одним из самых популярных направлений для вложения средств. Инвестиции в производство отличаются быстрой оборачиваемостью капитала и возможностью получения хорошей прибыли, что поможет не только сохранить вложенные средства, но и существенно приумножить капитал. В статье подробно рассмотрим, что такое инвестиции в производство, какие существуют стратегии и способы инвестирования, а также какие факторы следует учитывать при выборе объекта инвестирования.

Что такое инвестиции в производство?

Инвестированием в производство называют вложение средств в те отрасли и компании, которые связаны с созданием материальных благ. Инвестиции в производство - это вложение средств в те компании и предприятия, которые занимаются созданием каких-либо материальных благ, в том числе и сельскохозяйственная отрасль.

Само по себе производство является одной из самых привлекательных сфер ведения бизнеса и, соответственно, инвестирования. Эта привлекательность определяется уникальностью положения производства по отношению к конечному потребителю. Хотя в заголовках СМИ доминируют IT-компании и стартапы, около 30% мирового ВВП дает производство. Поэтому инвестирование в производство было и остается одним из самых популярных направлений.

Основные сферы, для которых производственному бизнесу нужны средства инвесторов:

• Увеличение и модернизация мощностей
• Расширение производства
• Открытие новых корпусов и филиалов
• Проведение рекламных кампаний и многое другое

В ноябре 2022 года население планеты достигло 8 млрд. человек и продолжает расти. Это означает, что возрастает число потребителей товаров и услуг, а значит - и потребность в создании новых производственных мощностей.

Преимущества и недостатки инвестиций в производство

Инвестиции в производство имеют ряд преимуществ:

• Высокая скорость конвертации вложений в доход. Это главная особенность инвестиций в производство - изготовленная продукция практически сразу же конвертируется в денежный эквивалент после продажи покупателю. Сущность любых инвестиций в производство заключается в том, что продукция, которая изготавливается, практически сразу переходит в денежный эквивалент, т.е. реализуется потребителю за деньги.
• Высокий уровень доходности. Доходность может в разы превышать проценты по банковским вкладам и при инвестировании в облигации. Инвестиции в производство намного прибыльнее, например, депозитов в банке. Средняя доходность инвестиций в этот сектор - 20-30% годовых.
• Большой выбор предприятий.
• Значимость для социальной сферы. Вложение средств в производство также способствует улучшению благосостояния граждан региона или страны. Инвестиции в производство - фундамент экономического прогресса, что положительно сказывается на благосостоянии страны в целом.
• Производство является двигателем инноваций. Любые компании, которые ищут способы стать более экономичными и эффективными и зависят при этом от материалов, так или иначе обращаются за ними к производствам.
• Возможность начать инвестировать с небольших сумм.

Вместе с тем инвестиции в производство обладают и повышенным риском в связи с особой спецификой предмета. Также можно выделить следующие недостатки:

• Зависимость от экономики.
• Высокий порог входа. Инвестиции в производство исчисляются миллионами, и не каждый инвестор может позволить себе вложить такую значительную сумму. Высокий порог входа на ранних этапах.
• Повышенные риски потери средств, растущие пропорционально более высокой доходности.
• Высокая волатильность.

Важность производства в содействии экономическому росту признается экономистами и инвесторами во всем мире. Широко признано, что страны не могут развиваться без зрелого производственного сектора, точно так же, как они не могут «прыгнуть» прямо в экономику услуг.

Производство прямо и косвенно является ключом для Целей устойчивого развития, разработанными ООН. Особенно явно это стало очевидно в 2020 году, когда COVID-19 обнажил хрупкость рассредоточенных по миру производственных цепочек. Некоторые страны оказались буквально оторваны от поставок продуктов, которые удовлетворяют основные потребности их населения, что еще раз подтвердило важность создания и развития местных сильных производственных центров в Африке и Южной Азии.

Экономические условия являются основным фактором, влияющим на обрабатывающую промышленность. К примеру, сравнение такого инструмента оценки экономики как Индекс деловой активности в производстве, основанного на закупках менеджеров-снабженцев, с волатильностью индекса S&P 500 во время рецессии 2008-2009 годов показывает, что в плохие времена индекс резко падает, а в хорошие - взлетает. Дело в том, что менеджеры по снабжению всегда держат руку на пульсе производственной активности: как только растет объем заказов, они должны обеспечить производство всем необходимым, соответственно и снизить закупки, как только число новых заказов падает. Учитывается сразу пять показателей - новые заказы, уровень запасов, производство, поставки и занятость.

Иными словами, колебания экономики являются важнейшей движущей силой производства. В периоды кризисов доступ к собственному и внешнему капиталу (а для реализации производственных проектов, переоснащения и расширения мощностей суммы требуются немаленькие) становится более дорогостоящим, потому что банки и инвесторы ведут себя более консервативно.

Способы инвестирования в производство

Можно выделить два главных варианта инвестирования в сфере производства: долевое и полное инвестирование.

Полное инвестирование. Тот тип инвестирования, когда проект финансирует один инвестор. В этом случае проект финансирует лишь один инвестор. Как правило, суммы для этого требуются большие, исчисляемые не тысячами, а миллионами, и хорошо, если только рублей. Однако необходимая сумма вложений доступна далеко не каждому рядовому инвестору. Как правило, полные инвестиции в производство необходимы начинающему бизнесу и технологичным стартапам, что влечет за собой дополнительные риски. В единичных инвесторах, или, как их называют, бизнес-ангелах, особенно заинтересованы производственные стартапы. С одной стороны, полные инвестиции в производство более рискованные, так как отсутствует диверсификация вложений. А с другой - в случае успеха один инвестор получает всю прибыль. Несомненны выгоды такого вложения. Ведь в таком случае все доходы достаются одному инвестору, доходы не надо разделять на несколько частей. Только риск очень уж высок, да он не всегда оправдан. Тогда выгода также считается весьма сомнительной.

Коллективное (долевое) инвестирование. Это когда в проект инвестирует группа инвесторов, а их доходы и убытки делятся пропорционально их вложениям. Долевое инвестирование позволяет бизнесу получить необходимые средства от большого количества инвесторов. Это существенно снижает порог входа и рискованность вложений. Коллективные инвестиции в производство реализуются через покупку акций и облигаций, а также с помощью ПИФов, ETF, взаимных фондов, краудлендинга. Среди инвесторов наиболее популярно именно коллективное инвестирование. В самом первом варианте участвуют во вливании средств несколько вкладчиков, которые скидываются, конечно же, в равных долях. И целью их вливаний считают производство той или другой продукции. И такой вот вид инвестиций считается довольно-таки безопасным. А в результате дивиденды, которые получены после оборота денежных средств, точно также делятся в полном процентном соотношении, в котором инвестиции были сделаны между ее участниками.

Другие способы инвестирования в производство:

• Открытие нового производства.
• Обновление или модернизация производства и производственных мощностей. Здесь обычно имеются в виду инвестиции в замену морально устаревших и износившихся предметов, участвующих в создании продукта, то есть в средства производства. Средствами производствами называются активы, которые способствуют созданию товара, но могут не воздействовать на него прямым образом. Это могут быть здания, оборудование, транспорт, инвентарь.
• Вложения в уставной капитал. Это те активы, которые вносятся учредителями компании сразу после ее регистрации. Вложение в уставной капитал. Это денежные или имущественные активы, вносимые учредителями проекта.
• Выдача кредита. В этом случае предприятие берет деньги в долг, а инвестор получает процентный доход. Именно по такому принципу работает краудлендинговая платформа JetLend. Выдача займа.
• Лизинг.
• Покупка акций. Можно приобрести акции или облигации компании и заработать на росте их стоимости, а также дивидендах или купонах. Покупка ценных бумаг.
• Покупка облигаций.

Чтобы выбрать наиболее подходящий способ инвестирования, нужно оценить свои цели и возможности.

Стратегии инвестирования в производство

Различают несколько стратегий инвестирования в производство:

• Консервативная стратегия. Стратегия направлена на минимизацию рисков. Прибыль по таким инвестициям меньше, однако шанс потерять вложения очень мал. Осторожная стратегия, где инвестор больше нацелен не на высокий уровень прибыли, а на надежность инвестиций.
• Умеренная стратегия. В этом случае инвесторы вкладывают средства в производства, которые могут принести хорошую прибыль по разным факторам помимо высокого спроса. Это когда ставка делается на тех производствах, которые производят продукт не первой важности, но который может сулить большую доходность благодаря каким-либо факторам.
• Рискованная стратегия. Эта стратегия подразумевает высокую прибыль и пропорционально высокие риски. Доходность может достигать сотен процентов годовых, однако и шанс потерять вложения тоже растет. Более высокий риск сопровождает инвестиции в производства, производящие какие-либо новые инновационные товары или инвестиции в предприятия, ведущие бизнес в странах с нестабильной экономической ситуацией.

Единого ответа на вопрос, какую стратегию инвестирования выбрать, не существует. Каждый инвестор собирает уникальный портфель исходя из своих целей и приемлемого риска.

Оценка объекта и стратегии инвестирования

Перед началом инвестирования в производство, особенно в крупных объемах, инвестору нужно провести тщательную работу по анализу потенциальных объектов инвестирования. Любой инвестор заинтересован в сохранении и увеличении капитала, поэтому важно объективно и разносторонне оценивать предполагаемый объект инвестирования. Чтобы инвестиции в производство оказались выгодными для первой и второй стороны, требуется разработать стратегию. Предпочтительнее делать это грамотным специалистам, которые изучат досконально весь рынок сбыта данного предприятия и его месторасположение на рынке. Еще они оценят всевозможные риски. А Вам выработанная стратегия поможет правильно выбрать способ применения всех вложенных средств. Помимо этого, возможно, грамотный подход заставит пересмотреть и то, как конкретно производственный процесс происходит, также и доставка используемого сырья в том числе. Следует к тому же учесть особенности экономики страны, в которой само сырье производится в большей степени, которое сбывается потом за границу и лишь затем закупается готовая продукция и фото чопперов. Ведь именно из-за этого инвестиции в производство в России весьма ограничены. Если инвестиции и имеются, то они требуют серьезных вложений, а также серьезного отношения к разработке инвестиционной грамотной стратегии.

При оценке объекта инвестирования необходимо учитывать следующие факторы:

• Экономика и налоговое законодательство страны. Особенно это актуально для инвестиций в зарубежные компании.
• Отрасль производства. Нужно оценить состояние и перспективы выбранного сегмента рынка.
• Конкуренция.
• Спрос и уровень потребления.
• Финансовые показатели.

Выбор направления для долгосрочного инвестирования

Производство связано практически со всеми отраслями экономики. Поэтому внимание инвесторов может быть приковано ко многим сферам. Это строительство, металлургия, автомобильная промышленность, химическая промышленность, информационные технологии, сельское хозяйство. Если вы планируете вкладываться на долгий срок, например, на 20 лет и дольше, то помимо анализа показателей конкретных производств, нужно учитывать более масштабные вещи.

Самый простой пример - учитывать демографические прогнозы. Ведь увеличение числа потребителей по-любому будет увеличивать спрос на новые товары и создающие их производства. Какие регионы мира имеют наибольшие перспективы по демографическому росту? По прогнозу экспертов ООН, в 2023 году количество население Индии, которое в 2022 году составляет 1,39 млрд. человек опередит количество жителей Китая, где сейчас проживает 1,4 млрд. человек. Прогнозируется и дальнейший рост числа населения - до 1,7 млрд. человек к 2050 году. Также ожидается, что Индия будет все больше урбанизироваться, ведь пока в индийских городах проживает только треть жителей.

Не вникая в тонкости и детали, можно сделать прогноз, что, скорее всего, если не произойдет каких-то глобальных сломов тенденций, в Индии будет стремительно расти спрос на базовые потребности населения. То есть, возрастет потребность в продуктах питания, воде, лекарствах, строительных материалах. Соответственно, наиболее перспективными могут оказаться инвестиции в производства компаний, которые будут удовлетворять эти потребности. То есть с большой долей вероятности мы можем предполагать, что в строительной отрасли будет расти спрос на ходовые материалы - кирпичи, кровлю и цемент. Что возрастут потребности населения в электроэнергии - а это подов вложиться в энергетические компании. Что населению потребуется больше одежды - это причина рассмотреть варианты из сферы текстильной промышленности. И так далее.

Другой подход в долгосрочном инвестировании может основываться на учете неких глобальных трендов. Например, несложно обратить внимание, что мировым сообществом сегодня все больше уделяется внимание “зеленым” возобновляемым источникам энергии и политике устойчивого развития, при которой преследуются цель максимального снижения углеродных выбросов.

Инвестиции в реальный сектор: как выбрать компанию для инвестиций

Инструменты для инвестирования в производство

Создание портфеля акций индустриальных компаний. Вариант, при котором вы самостоятельно отбираете акции наиболее перспективных на ваш взгляд компаний, которые торгуются на рынке. Самостоятельно проводите работу по анализу компаний, зато не платите посредникам за управление портфелем.

ПИФы, ориентированные на производственный сектор. Вы можете отыскать паевые инвестиционные фонды (ПИФы), которые сосредоточены на индустриальном секторе.

Взаимные фонды. Взаимными фондами называются фонды, которые управляют большими портфелями акций, ориентированных на малых или средних инвесторов. Взаимные фонды появились за рубежом, их аналогами в России выстпают ПИФы с той разницей, что паи можно приобретать только раз в конкретный период, для чего необходимо личное присутствие в банке или офисе компании. Инвесторы взаимных фондов могут приобрести акции фонда на бирже и продать в любой момент. Взаимные фонды позволяют вкладывать средства в портфель активов из разных стран и компаний, и в отличие от ПИФов могут выплачивать дивиденды.

Индустриальные ETF. Существует большой набор биржевых фондов, ориентированных на промышленные компании. У каждого из них свои приоритеты. Кто-то делает ставку на тип производимых товаров (например, на товары длительного пользования), кто-то - на перспективный регион производства, а кто-то - на производство инновационных товаров - дронов, беспилотных и электроавтомобилей.

Выводы

Инвестиции в производство - широкое направление инвестиций, которое отличается быстрым оборотом вложений и высокой доходностью. Существуют различные способы и стратегии инвестиций. Они отличаются порогом входа, рискованностью и возможной прибылью. Большинство инвесторов, желающих быстро получить доход, отдают предпочтение вложениям в производство. Любой предприниматель заинтересован получить максимальную прибыль в оптимально короткие сроки, так как вопрос повышения оборотности вложений очень актуален в современной экономической ситуации. Чем быстрее окупятся инвестиции, тем скорее их можно вложить, а ускорение оборота - это гарантированный залог стабильной прибыли.